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棕榈油调查报告
一、棕榈油概况
棕榈油是世界油脂市场的重要组成部分。随着全球经济的发展，棕榈油以其独特的营养成分、相对低廉的市场价格被众多行业所青睐，广泛应用于食品及化工等领域。全球棕榈油生产主要集中在少数几个国家，而消费地非常普遍，因此国际棕榈油贸易量较大，占全球植物油贸易总量一半以上。我国是棕榈油进口、消费大国，近年进口及消费量呈增长态势，随棕榈油用途的不断增加，应用领域的持续拓展，棕榈油的市场规模将逐步扩大。
二、棕榈油指标
常温下呈半固态，其稠度和熔点在很大程度上取决于游离脂肪酸的含量。国际市场上把游离脂肪酸含量较低的棕榈油叫做“软油”，把游离脂肪酸含量较高的棕榈油叫“硬油”。
棕榈油质量指标
规格 毛棕榈油 精炼棕榈油 毛棕榈液油 精炼棕榈液油 毛棕榈硬脂 精炼棕榈硬脂 游离脂肪酸 5.0%以下 0.1%以下 5.0%以下 0.1%以下 5.0%以下 0.2%以下 水杂 5.0%以下 0.1%以下 0.25%以下 0.1%以下 0.25%以下 0.15%以下 碘价 --- 50-55 56以上 56以上 48以下 48以下 色泽 --- 红色3或6以下 --- 红色3或6以下 --- 红色3或6以下 熔点 --- 33-39 24以下 24以下 44以上 44以上 常见棕榈油质量指标
种类 52度棕榈油 指标 44度棕榈油 33度棕榈油 24度棕榈油 传统食品公司
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比重 硬价 gI/100g 皂化价 1 mgKOH/g 透明度 气味、滋味 色泽(罗维朋比色槽133.4mm) 水分及挥发0.07 物% 杂质% 熔点℃ 酸价，0.40 mgKOH/g 不皂化物% 过氧化值10 meq/kg 质量符合GB15680-2009标准要求，可广泛面向化工行业，可作为生产肥皂、洗衣皂、使用范围 透明皂、生物柴油、润滑剂、造纸助剂，工艺蜡烛，氢化油，硬脂酸，甘油等生产原料。 业。 符合国家食品新标准要求，可广泛用于食品行1.0 0.28 0.18 0.16 0.09 52 0.05 44 0.04 33 0.03 24 0.06 0.04 0.03 Y30、R3.0 65℃澄清透明 55℃澄清透明 45℃澄清透明 35℃澄清透明 187 184 180 (70℃/25℃水)0.875 51 (60℃/25℃水)0.880 53 (50℃/25℃水)0.3 54 (40℃/25℃水)0.902 56 气味、口感良好 三、棕榈油生产地
中国是棕榈油的完全进口国。目前世界上有约20个国家在生产棕榈油，主要生产国是马来西亚、印度尼西亚，这两个国家的棕榈油产量占全球产量的86%以上。
1．马来西亚棕榈油生产情况
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马来西亚是全球第二大棕榈油生产国，其棕榈油产量将近世界总产的35%。马来西亚棕榈树的种植面积约占全国耕地的2/5，达440万公顷。预计2013年马来西亚棕榈单产在4.4吨/公顷，今年马来西亚棕榈油产量可能达到1940万吨，比上年增长60万吨，今年马来西亚棕榈油产量可能增至创纪录的水平。2013年马来西亚棕榈油出口量可能在1880万吨，高于上年的1760万吨。 2．印度尼西亚棕榈油生产情况
印度尼西亚是排在全球最大的棕榈油生产大国，棕榈油产量占全球棕榈油总产量的51%。2013年印尼油棕榈树收获面积预计达到770万公顷，是九年前的近两倍，预计今年棕榈油产量将从上年的2620万吨增至2850万吨。历史上印尼曾对棕榈油出口征收重税，维持国内供应稳定。但是在过去两年里，印尼已经下调了出口关税，提高棕榈油出口，这也帮助印尼取代马来西亚，成为全球最大的棕榈油出口国。美国农业部预计2013年度印尼的棕榈油出口量可能达到2010万吨，高于上年的1850万吨。虽然贸易增长，但是印尼棕榈油库存仍继续提高。
3. 生产地出口竞争
东南亚主产国调整出口关税竞争市场份额。2012/2013年度，印尼和马来西亚棕榈油产量同比增加5.44%至4650万吨，在外部进口需求放缓背景下，两国为了争夺贸易领域出口份额，相继下调出口关税和相关棕榈油。
印尼方面，2012年9月份毛棕榈油出口关税从8月份的15%下降至13.5%，精炼棕榈油出口关税从现行的7%下降至6%后，在2012年11月再度下调关税，毛棕榈油出口关税从9月份的13.5%下降至9%，精炼棕榈油出口关税从现行的6%下降至3%。马来西亚方面，11月份公布棕榈油调整细节，于明年1月
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1日起生效。一是明年将下调原棕油出口税，毛棕榈油价格低于2250林吉特/吨时，一律不缴纳出口税，毛棕榈油价格介于2250—2400林吉特/吨时，出口关税为4.5%，最高出口税为8.5%，毛棕榈油提炼产品出口将保持零税率，目前毛棕榈油的平均出口税为23%；二是取消之前的毛棕榈油免税出口配额；三是计划将10%的生物柴油混入柴油，以确保毛棕榈油年交易量增加30万吨；四是提高老油棕树翻种津贴，涉及10万公顷园丘；五是将与印尼协同设立供应机制，以稳定毛棕榈油价格。
四、棕榈油中国进口现状
2011年中国棕榈油进口总量 591.25万吨；2012年中国棕榈油进口总量 634.2万吨；截至2013年5月中国棕榈油进口总量255.1万吨，预计2013年全年进口量670万吨。2012年及2013年中国棕榈油进口同比增加率为7.26%及5.%，增长速度有所放缓。分析师预计2013/14年度(10月到次年9月)中国的棕榈油进口量将达到680万吨，从六月到九月期间平均每月的进口量为47.5万吨。
2013年1月至5月中国进口马来西亚棕榈油113.67万吨，进口印度尼西亚棕榈油83.36万吨。
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五、棕榈油市场价格现状
1. 中国市场价格
目前每年中国市场的24度棕榈油价格在5538元/吨-6360元/吨之间波动，1月份至4月份价格处于低谷期，6月份至7月份价格较高，中国不同地区价格存在较大差异。详见附表 2. 国际市场
印尼天然棕榈油价格在750-850美元/吨，经提炼、漂白和防臭的棕榈油精当地价格约为920-1050美元/吨，包含10%的税。 马来西亚 FOB最高 FOB最低 FOB均价 24度棕榈油 1016美元/吨 751美元/吨 839.77美元/吨 44度棕榈油 970美元/吨 675美元/吨 776.12美元/吨 毛棕榈油 2227林吉特/吨 3091林吉特/吨 2497.88林吉特/吨 （注：100美元兑换316.45马来林吉特）
六、中国棕榈油使用现状
2013年上半年，国内棕榈油市场上半年整体走势偏弱，截至6月底，现货价格较1月初走低11.63%。同豆油一样，其上半年走势中有一段明显的长下滑
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走势，主要是由于春节过后国内棕榈油消费迟迟未启动，油厂方面出货速度缓慢，港口庞大的库存压力令市场较长时间内处于低迷之中。但自五月份开始，随着国内气温升高，棕榈油的需求预期逐渐转好，加上主产国马来西亚出口转好库存降低的支撑，国内棕榈油市场价格一度走高至6月中旬。从6月下旬开始，受宏观经济面偏差以及国际需求预期转弱拖累，棕榈油价格又开始走下坡路，跌势一直延续至6月末。
2012年4月份中国棕榈油企业进口前20名明细
单位：千美元，吨 序号 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 企业名称 云南惠嘉进出口有限公司 天津龙威粮油工业有限公司 侨建工贸投资发展有限公司 中纺油脂（天津）有限公司 东马油脂(广州保税区)有限公司 日照昌华海产食品有限公司 如皋市双马化工有限公司 日照阿掖山水产食品有限公司 天津市聚龙贸易有限公司 中粮黄海粮油工业（山东）有限公司 中粮东海粮油工业（张家港）有限公司 益海（东莞）油化工业有限公司 进口数量 92,998.44 71,198.37 37,999.50 26,8.61 24,761.35 14,249.94 13,999.38 13,500.81 12,349.83 11,001.51 10,200.13 9,999.26 进口金额 100,546.42 77,767.12 42,739.73 29,976.65 25,425.06 15,683.55 14,537.93 14,657.40 13,449.17 11,599.41 11,349.91 11,294.08 传统食品公司
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13 14 15 16 17 18 19 20 南通市康桥油脂有限公司 广西东马年年丰粮油有限公司 浙江纳爱斯化工股份有限公司 嘉里油脂化学工业(上海)有限公司 中粮北海粮油工业(天津)有限公司 深圳市年年丰粮油有限公司 益海(连云港)粮油工业有限公司 嘉里油脂化学工业(天津)有限公司 8,954.86 7,999.81 6,988.27 6,879.42 6,699.56 6,499.06 5,799.09 5,000.00 8,907.11 8,439.42 7,141.07 7,631.97 7,329.15 6,606.23 6,109.03 5,017.03 2013年4月中国棕榈油进口量前20企业 1 云南惠嘉进出口有限公司 2 日照昌华海产食品有限公司 3 嘉里粮油(天津)有限公司 4 天津龙威粮油工业有限公司 5 安徽华文国际经贸股份有限公司 6 日照利保植物蛋白有限公司 7 如皋市双马化工有限公司 8 侨建工贸投资发展有限公司 9 东马油脂(张家港保税区)有限公司 10 中纺油脂（天津）有限公司 11 厦门象屿物流集团有限责任公司 12 日照市丰收贸易有限公司 13 南通市康桥油脂有限公司
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14 烟台天茂油脂有限公司 15 日照阿掖山水产食品有限公司 16 东莞市飞亚达益富可华南油脂有限公司 17 上海良友(集团)有限公司 18 益海（东莞）油化工业有限公司 19 厦门市金华穗商贸有限责任公司 20 深圳市年年丰粮油有限公司
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